Jak działają platformy transakcyjne przez Eli McCormick 03 października 2017 r. Chociaż niektóre mogą wprowadzać zamieszanie w systemie handlu akcjami z platformą obrotu akcjami. kiedy zrozumiesz tę koncepcję, różnica jest łatwa do uchwycenia. System obrotu akcjami jest strategią wykorzystywaną do tworzenia zyskownego obrotu akcjami. Składa się z szeregu decyzji podejmowanych przez maklera giełdowego lub inwestora, którzy wprowadzają szczególne podejście do kupowania i sprzedawania akcji. Z drugiej strony platformy transakcyjne zapewniają infrastrukturę, która pozwala na faktyczne transakcje giełdowe. Pomyśl o tym w ten sposób. Twój komputer jest platformą do uruchamiania i grania w gry komputerowe. Z drugiej strony, same gry są systemami gry, w których używasz różnych strategii, aby wygrać mecz. Wraz z pojawieniem się postępów oprogramowania, takich jak algorytmy obliczające trajektorię zapasów, porównując je z innymi zasobami, analizy mają teraz większy wpływ na rynek niż kiedykolwiek wcześniej. Za pośrednictwem platform transakcyjnych brokerzy zapewniają swoim klientom infrastrukturę elektroniczną, która przetwarza zamówienia kupna i sprzedaży różnych produktów finansowych. Jest tak w przypadku, gdy transakcje obejmują inwestycje o małym i średnim kapitale lub o dużej kapitalizacji. Te solidne platformy zapewniają szybką sieć, która pozwala na transmisję na żywo, która nie będzie się tłoczyć, nawet gdy zalewane będą powodzią kupowania lub sprzedawania zamówień. Inwestorzy oczekują również możliwości platformy transakcyjnej do przeprowadzania skomputeryzowanych transakcji lub ustanowienia wcześniej ustalonego czasu na obrót. Ponieważ platformy transakcyjne umożliwiają szybką realizację zakupu i sprzedaży zapasów poprzez tworzenie niestandardowych, złożonych algorytmów, dają inwestorom możliwość wstępnego autoryzowania transakcji, gdy wystąpią pewne wcześniej uzgodnione wyzwalacze. Czynnikiem uruchamiającym może być spadek lub wzrost cen akcji, gdy zapas osiąga określony punkt lub procent zmiany. Zamówienia preautoryzowane przez inwestora pozwalają na zawieranie transakcji giełdowych bez udziału inwestorów w tym konkretnym momencie. Zlecenia wyjścia i wejścia, zlecenia z limitem lub zlecenia stop mogą być automatycznie ustalane w momencie, gdy obrót akcjami będzie najbardziej korzystny, zgodnie z obliczeniami algorytmicznymi. Dzięki temu inwestorzy nie tracą czasu na kupno lub sprzedaż w odpowiednich momentach, jeśli zamówienia są wstępnie zaprogramowane. Takie postępy na platformach handlowych były nie do pomyślenia przed pojawieniem się szybkich systemów elektronicznych. Pozwalają one teraz na przeprowadzanie ogromnych wymian giełdowych w niezwykle szybkich ramach czasowych. Platformy transakcyjne oferują również interfejs graficzny lub front-end, umożliwiający handlowcom dostęp do platformy w celu dokonywania transakcji. Parametry handlowe zostały zaprojektowane w celu powstrzymania reakcji emocjonalnych i zapewnienia zrównowaŜonego podejścia do transakcji. Poleganie na komputerach dla optymalnych transakcji giełdowych ma swoją ciemną stronę. Nastąpiły pewne przerażające momenty, gdy akcje gwałtownie spadły w ciągu kilku minut, likwidując ogromną część kapitału własnego. Są one często określane jako awarie flash. Kolejną kwestią jest rywalizacja pomiędzy różnymi platformami handlowymi, co czasami prowadziło do algorytmicznego wyścigu zbrojeń. W rezultacie wyższy procent zysków z obrotu giełdowego może nie odzwierciedlać prawdziwego majątku firmy, mierzonego fundamentalną wartością przedsiębiorstwa, tak samo jak czystą spekulacją. Niektórzy mogą powiedzieć: "A więc Pieniądze są pieniędzmi". Jednakże, gdy spekulacje są coraz bardziej rozpowszechnione, powoduje to powstawanie baniek, takich jak kryzys mieszkaniowy w Stanach Zjednoczonych. Bańki te faktycznie wyczerpują prawdziwe bogactwo poprzez zniechęcanie do rozsądnych inwestycji w infrastrukturę fizyczną. Właśnie te mądre inwestycje w infrastrukturę najczęściej zwiększają perspektywy długoterminowego dobrobytu. W związku z tym agencje regulacyjne przeanalizowały niektóre platformy transakcyjne, ponieważ zarówno zamierzone manipulowanie, jak i niezamierzone błędy mogą stanowić zagrożenie zwiększeniem ryzyka wstrząsów na rynkach finansowych. Niektóre algorytmy używane na platformach transakcyjnych w rzeczywistości ograniczają się do złośliwego kodu, ponieważ programiści kodują formuły, które próbują oszukać inwestorów za pomocą ataków polegających na fałszowaniu. Pod koniec 2008 roku giełda londyńska nałożyła solidną karę na firmę handlową, która angażowała się w podszywanie się. Ważne jest, aby współpracować z renomowanym maklerem giełdowym, aby mieć pewność, że twoje relacje handlowe są na wysokim poziomie. W TopTenREVIEWS wykonujemy badania, więc nie musisz tego robić. Przeszukaj podstawy MoneyStocks: jak handel akcjami 1313 Większość akcji jest sprzedawanych na giełdach, czyli miejscach, gdzie kupujący i sprzedający spotykają się i decydują o cenie. Niektóre giełdy to fizyczne lokalizacje, w których transakcje są przeprowadzane na parkiecie. Najprawdopodobniej widziałeś obrazy piętra handlowego, na których handlowcy gwałtownie wyrzucają ramiona, machają, wrzeszczą i sygnalizują sobie nawzajem. Drugi rodzaj wymiany jest wirtualny, złożony z sieci komputerów, na których transakcje odbywają się drogą elektroniczną. Celem giełdy jest ułatwienie wymiany papierów wartościowych pomiędzy kupującymi i sprzedającymi, co zmniejsza ryzyko inwestowania. Wyobraź sobie, jak trudno byłoby sprzedać akcje, gdybyś musiał zadzwonić po okolicy, próbując znaleźć nabywcę. Rzeczywiście, giełda to nic innego jak super-wyrafinowany rynek rolników łączący kupujących i sprzedających. Zanim przejdziemy dalej, powinniśmy dokonać rozróżnienia między rynkiem pierwotnym a rynkiem wtórnym. Rynek pierwotny to miejsce, w którym tworzone są papiery wartościowe (za pośrednictwem IPO), natomiast na rynku wtórnym inwestorzy dokonują obrotu wcześniej emitowanymi papierami wartościowymi bez udziału emitentów. Rynek wtórny jest tym, do czego odnoszą się ludzie, gdy rozmawiają o giełdzie. Ważne jest, aby zrozumieć, że handel akcjami spółki nie dotyczy bezpośrednio tej firmy. Giełda w Nowym Jorku Najbardziej prestiżową giełdą na świecie jest New York Stock Exchange (NYSE). The Big Board został założony ponad 200 lat temu w 1792 r. Wraz z podpisaniem umowy Buttonwood przez 24 nowojorskich maklerów i kupców. Obecnie NYSE, z takimi akcjami jak General Electric, McDonalds, Citigroup, Coca-Cola, Gillette i Wal-mart, jest rynkiem wybieranym przez największe firmy w Ameryce. Giełda NYSE 13 NYSE jest pierwszym typem wymiany (jak wspomniano powyżej), gdzie większość transakcji odbywa się twarzą w twarz na parkiecie. Jest to również określane jako giełda giełdowa. Zamówienia są realizowane za pośrednictwem firm brokerskich, które są członkami giełdy i spływają do brokerów zajmujących się sprzedażą podłóg, którzy udają się do konkretnego miejsca na piętrze, w którym odbywa się akcja giełdowa. W tej lokalizacji, zwanej punktem handlowym, znajduje się określona osoba, znana jako specjalista, której zadaniem jest dopasowanie kupujących i sprzedających. Ceny ustalane są za pomocą metody aukcyjnej. obecna cena to najwyższa kwota, jaką każdy kupujący jest gotów zapłacić, oraz najniższą cenę, przy której ktoś chce sprzedać. Po dokonaniu transakcji dane są odsyłane do firmy maklerskiej, która następnie powiadamia inwestora, który złożył zamówienie. Chociaż kontakt z człowiekiem jest w tym procesie, nie myśl, że NYSE jest nadal w epoce kamienia łupanego: komputery odgrywają ogromną rolę w tym procesie. Nasdaq Drugim typem giełdy jest rynek wirtualny zwany rynkiem pozagiełdowym (OTC), z którego najpopularniejszy jest Nasdaq. Rynki te nie mają żadnej centralnej lokalizacji ani brokerów podłogowych. Handel odbywa się za pośrednictwem sieci komputerowej i telekomunikacyjnej dealerów. Kiedyś największe firmy były notowane na giełdzie NYSE, podczas gdy wszystkie inne akcje drugiego szczebla notowane były na innych giełdach. Boom technologiczny końca lat 90. zmienił to wszystko, teraz Nasdaq jest domem dla kilku dużych firm technologicznych, takich jak Microsoft, Cisco, Intel, Dell i Oracle. Doprowadziło to do tego, że Nasdaq stał się poważnym konkurentem NYSE.13 Rynek Nasdaq na Times Square Na giełdzie Nasdaq działają jako animatorzy rynku dla różnych akcji. Animator rynku zapewnia ciągłe ceny ofertowe i kupna w ramach określonego procentowego spreadu dla akcji, dla których są przeznaczone na rynek. Mogą one bezpośrednio konkurować z kupującymi i sprzedającymi, ale zazwyczaj będą prowadzić inwentarz akcji w celu zaspokojenia potrzeb inwestorów. Inne giełdy Trzecią co do wielkości giełdą w USA jest American Stock Exchange (AMEX). AMEX był alternatywą dla NYSE, ale rola ta została wypełniona przez Nasdaq. W rzeczywistości Krajowe Stowarzyszenie Sprzedawców Papierów Wartościowych (NASD), które jest spółką dominującą Nasdaq, kupiło AMEX w 1998 r. Prawie wszystkie transakcje na AMEX są obecnie dokonywane w formie spółek o małej kapitalizacji i instrumentów pochodnych. Istnieje wiele giełd papierów wartościowych zlokalizowanych w niemal każdym kraju na świecie. Amerykańskie rynki są niewątpliwie największe, ale wciąż stanowią zaledwie ułamek całkowitych inwestycji na całym świecie. Dwa pozostałe główne ośrodki finansowe to Londyn, siedziba londyńskiej giełdy. oraz Hong Kong, siedziba giełdy hongkońskiej. Ostatnim miejscem, o którym warto wspomnieć, jest bezobsługowa tablica ogłoszeń (OTCBB). Nasdaq jest rynkiem pozagiełdowym, ale termin ten powszechnie odnosi się do małych spółek publicznych, które nie spełniają wymogów dotyczących notowań na żadnym z rynków regulowanych, w tym na giełdzie Nasdaq. OTCBB jest domem dla akcji groszowych, ponieważ regulacje są niewielkie lub żadne. To sprawia, że inwestowanie w akcje OTCBB jest bardzo ryzykowne. Podstawy zapasów: Co powoduje, że ceny akcji zmieniają się Systemy śledzące: czym jest system transakcyjny 13 System transakcyjny to po prostu grupa określonych reguł lub parametrów, które określają punkty wejścia i wyjścia dla danego kapitału. Punkty te, znane jako sygnały, są często oznaczone na wykresie w czasie rzeczywistym i umożliwiają natychmiastowe wykonanie transakcji. Oto niektóre z najpopularniejszych narzędzi analizy technicznej używanych do budowy parametrów systemów transakcyjnych: Średnie kroczące (MA) 13 Stochastyczne 13 Oscylatory 13 Siła względna 13 Wstęgi Bollingera Często dwie lub więcej z tych form wskaźników zostaną połączone w tworzenie reguły. Na przykład, system crossover MA wykorzystuje dwa średnie parametry ruchome, długoterminowe i krótkoterminowe, aby stworzyć regułę: kupuj, gdy krótkoterminowy przekracza długoterminowy, i sprzedawaj, gdy jest odwrotnie. W innych przypadkach reguła wykorzystuje tylko jeden wskaźnik. Na przykład system może mieć regułę, która zabrania kupowania, chyba że względna siła przekracza określony poziom. Ale jest to kombinacja wszystkich tych reguł, które tworzą system transakcyjny. Przenoszenie średniej ruchomych systemów MSMS za pomocą 5 i 20 średnich kroczących Ponieważ sukces całego systemu zależy od tego, jak dobrze działają zasady, inwestorzy systemowi poświęcają czas na optymalizację w celu zarządzania ryzykiem. zwiększyć kwotę pozyskania na handel i osiągnąć długoterminową stabilność. Odbywa się to poprzez modyfikację różnych parametrów w obrębie każdej reguły. Na przykład, aby zoptymalizować system crossover MA, przedsiębiorca przetestował by zobaczyć, które średnie ruchome (10-dniowe, 30-dniowe itp.) Działają najlepiej, a następnie je wdrożyć. Optymalizacja może jednak poprawić wyniki jedynie niewielkim marginesem - kombinacja użytych parametrów ostatecznie decyduje o sukcesie systemu. Zalety Dlaczego więc chcesz zastosować system transakcyjny? Wycofuje wszystkie emocje z handlu - emocje są często wymieniane jako jedna z największych wad indywidualnych inwestorów. Inwestorzy, którzy nie są w stanie poradzić sobie ze stratami, po drugie odgadują ich decyzje i w końcu tracą pieniądze. Poprzez ścisłe przestrzeganie wstępnie opracowanego systemu, handlowcy systemowi mogą zrezygnować z konieczności podejmowania jakichkolwiek decyzji po opracowaniu i ustanowieniu systemu, handel nie jest empiryczny, ponieważ jest zautomatyzowany. Ograniczając ludzką nieefektywność, handlowcy systemowi mogą zwiększyć zyski. Pozwala to zaoszczędzić sporo czasu - po opracowaniu i optymalizacji efektywnego systemu. inwestor wymaga niewielkiego wysiłku. Komputery są często używane do zautomatyzowania nie tylko generowania sygnału, ale także faktycznego handlu, dzięki czemu przedsiębiorca jest wolny od czasu poświęcanego na analizowanie i dokonywanie transakcji. Jest łatwy, jeśli pozwalasz innym na zrobienie tego za ciebie - Potrzebujesz całej pracy wykonanej dla ty Niektóre firmy sprzedają systemy transakcyjne, które opracowały. Inne firmy będą przekazywać sygnały generowane przez ich wewnętrzne systemy transakcyjne za miesięczną opłatę. Bądź jednak ostrożny - wiele z tych firm jest oszukańczych. Przyjrzyj się dokładnie, kiedy wyniki, o których się chlubią, zostały zrobione. W końcu łatwo wygrać w przeszłości. Poszukaj firm, które oferują wersję próbną, która pozwala przetestować system w czasie rzeczywistym. Wady Weve spojrzał na główne zalety pracy z systemem handlu, ale podejście ma również swoje wady. Systemy transakcyjne są złożone - to ich największa wada. Na etapach rozwojowych systemy transakcyjne wymagają solidnego zrozumienia analizy technicznej, umiejętności podejmowania decyzji empirycznych i dokładnej znajomości parametrów pracy. Ale nawet jeśli nie rozwijasz własnego systemu transakcyjnego, ważne jest, aby znać parametry, z których korzystasz. Zdobycie wszystkich tych umiejętności może być wyzwaniem. Musisz być w stanie realistycznie przyjmować założenia i efektywnie stosować system - przedsiębiorcy systemu muszą realistycznie przyjmować założenia dotyczące kosztów transakcyjnych. Będą one obejmować więcej niż koszty prowizji - różnica między ceną wykonawczą a ceną za wypełnienie jest częścią kosztów transakcji. Należy pamiętać, że często niemożliwe jest dokładne testowanie systemów, co powoduje pewną dozę niepewności podczas uruchamiania systemu. Problemy występujące, gdy symulowane wyniki różnią się znacznie od rzeczywistych wyników, są znane jako poślizg. Skuteczne radzenie sobie z poślizgiem może być poważną przeszkodą w wdrożeniu udanego systemu. Opracowanie może być czasochłonnym zadaniem - wiele czasu może zająć stworzenie systemu handlu, aby działał prawidłowo. Opracowanie koncepcji systemu i wdrożenie jej w praktyce wymaga wielu testów, co zajmuje trochę czasu. Historyczna analiza historyczna trwa kilka minut, ale samo testowanie wstecz nie jest wystarczające. W celu zapewnienia niezawodności systemy muszą być również sprzedawane w formie papierowej w czasie rzeczywistym. Wreszcie, poślizg może spowodować, że inwestorzy dokonają kilku poprawek w swoich systemach nawet po wdrożeniu. Czy działają. Istnieje wiele oszustw internetowych związanych z handlem systemowym, ale jest też wiele legalnych, udanych systemów. Być może najbardziej znanym przykładem jest ten opracowany i wdrożony przez Richarda Dennisa i Billa Eckhardta, którzy są oryginalnymi handlarzami żółwi. W 1983 roku ci dwaj spierali się o to, czy dobry przedsiębiorca się urodził, czy zrobił. Zabrali więc ludzi z ulicy i szkolili ich w oparciu o ich słynny system handlu żółwi. Zebrali 13 handlowców i skończyli co roku 80 rocznie w ciągu następnych czterech lat. Bill Eckhardt powiedział kiedyś, że każdy ze średnią inteligencją może nauczyć się handlować. To nie jest rakieta. Jednak znacznie łatwiej jest dowiedzieć się, co należy robić w handlu, niż robić to. Systemy transakcyjne stają się coraz bardziej popularne wśród profesjonalnych handlowców, zarządzających funduszami i inwestorów indywidualnych - być może jest to świadectwo tego, jak dobrze pracują. Wykorzystywanie oszustw Przy zakupie systemu handlu inwestycjami może być trudno znaleźć godną zaufania firmę . Ale większość oszustw można zauważyć zdrowym rozsądkiem. Na przykład gwarancja 2,500 rocznie jest wyraźnie oburzająca, ponieważ obiecuje, że za jedyne 5000 można zarobić 125 000 w ciągu jednego roku. a następnie przez składanie przez pięć lat, 48 828 125 000. Jeśli to prawda, czy twórca nie zamieściłby swojej drogi do zostania miliarderem Inne oferty są jednak trudniejsze do rozszyfrowania, ale powszechnym sposobem uniknięcia oszustw jest poszukiwanie systemów, które zaoferować bezpłatną wersję próbną. W ten sposób możesz samodzielnie przetestować system. Nigdy na ślepo nie ufaj, że firma może się pochwalić Dobrym pomysłem jest skontaktowanie się z innymi, którzy korzystali z systemu, aby sprawdzić, czy mogą potwierdzić jego niezawodność i rentowność. Wniosek Rozwijanie skutecznego systemu handlu nie jest łatwym zadaniem. Wymaga to solidnego zrozumienia wielu dostępnych parametrów, zdolności do realistycznych założeń oraz czasu i zaangażowania w rozwój systemu. Jednakże, jeśli jest prawidłowo opracowany i wdrożony, system handlu może przynieść wiele korzyści. Może zwiększyć wydajność, zwolnić czas i, co najważniejsze, zwiększyć swoje zyski. Systemy transakcyjne: Projektowanie systemu - część 1
No comments:
Post a Comment